トレーリングストップロスの注文方法-例、長所と短所

後者の間違いを防ぐにはどうすればよいですか？トレーリングストップロス注文は、規律との取引に役立つツールの1つです.

トレーリングストップロスとは何か、それがどのように機能するか、そしてそれを使用することの長所と短所を見てみましょう.

トレーリングストップロス注文

トレーリングストップロスオーダーは、実際には2つのコンセプトの組み合わせです。 「トレーリング」コンポーネントと「ストップロス」注文があります.

ストップロス注文は、特定の価格で実行される特定のアクションを指定する場合です。 1株あたり100ドルで株式を購入し、価格が90ドルまで下がった場合に売却する注文を設定した場合、ストップロス注文を出しました。任意の値でストップロス注文を設定できます。基本的に、ストップロス注文は投資リスク管理の一形態です.

ストップロス注文の問題は、適応性の欠如です。それらは静的であり、移動しません。たとえば、1株あたり100ドルが最大200ドルまで移動し、逆指値注文が90ドルのままの場合、下側の保護は価値がありません。.

トレーリングストップロスオーダーは、このハードルを克服するために動的コンポーネントを追加します。トレーリング機能を使用すると、ストップロス注文は固定されなくなり、指定した特定の量（通常は一定の割合）だけ価格を追跡します。そうすることで、トレーリングストップロス注文の主な利点の1つは、利益が消えるのを見るためだけに株を持ち続けるのではなく、利益を固定できることです。.

トレーリングストップロス注文を成功させる鍵の1つは、特定の銘柄とその過去のボラティリティを分析することです。株式の通常の日中の価格変動によって引き起こされる可能性が高い注文を設定しないでください。.

留意すべきもう一つのことは、ストップロス損失の注文価格が株価とともに自動的に上昇する一方で、決して下落しないということです。つまり、ストップロス注文は常に、通常、日中価格ではなく終日価格に基づいて計算される株式の最高価格に基づいています。.

トレーリングストップロスの例
Xerox Corporation（NYSE：XRX）の株式を1株あたり10ドルで購入します。トレーリングストップロスオーダーを5％に設定します。したがって、価格が$ 9.50に下がると、在庫は自動的に売却されます。しかし、ゼロックスのシェアが上昇すると、トレーリングストップロスも上昇します.

• 株価が14ドルに上昇した場合、トレーリングストップロス注文は13.30ドルになります。.
• ゼロックスが20ドルに上昇した場合、トレーリングストップロス注文は19ドルになります.
• 1株あたりの価格が30ドルに上昇した場合、注文は28.50ドルになります。.

もちろん、値は好きな量に設定できます。これは1％、5％、または50％です.

長所

1. この注文タイプは、株式レベルが低下すると株式を自動的に売却するため、価格の大幅な下落の際に取引プラットフォームから離れているときに安心できます.
2. この注文は利益に上限を設けません。株式は上昇し続けることができ、価格が所定の割合で下がらない限り、投資されたままになります。.
3. トレーリングストップロスオーダーは柔軟です。カスタマイズされたリスク管理計画のストップロス損失率を入力し、必要に応じて変更できます。.
4. ストップロス注文をするのに費用はかかりません.
5. この注文により、投資家は取引から感情を取り除き、代わりに所定の目標に固執することができます.

短所

1. ストップロス注文の価格を受け取る保証はありません。株価が急速に下落した場合、事前に決められたストップ価格で注文が約定されない場合があります。したがって、予想より低い価格での販売を余儀なくされる場合があります。これは、流動性のない株式や動きの速い市場で特に当てはまります.
2. 一部のブローカーは、特定の株式または上場投資信託（ETF）のストップロス注文を許可しません。.
3. 非常に揮発性の高い株は、ストップロスの注文が続くと取引するのが困難です。これらの潜在的な変動を考慮するには、注文の設定が低すぎると、重大な損失の責任を負います。しかし、注文を高く設定しすぎると、在庫を保持するほうが良い場合に、通常の毎日の価格変動のために、喜んで在庫を売却してしまう可能性があります.
4. 値下げ後に株を売却するかどうかを思慮深く分析的に決定する能力を失います。.

最後の言葉

トレーリングストップロス注文は、賢明に使用すると効果的なツールであり、利益または限られた損失のいずれかで優雅にポジションを清算するのに役立ちます。注文を設定する前に、市場と株式の全体的なボラティリティを考慮し、会社の短期または長期の投資家になりたいかどうかを確認してください.

過去にストップロスの注文を取り引きしたことがありますか？あなたの経験はどうでしたか？どのような状況でこれらの注文が最も価値があると思いますか?