油井およびガスへの投資方法-投資機会

天然ガスは、その一部として、加熱および調理エネルギーの一般的な供給源です。また、ディーゼル燃料と電気に変換することができ、化学肥料の作成に不可欠です.

原油価格とガソリン価格は歴史的な基準と比較して比較的高いですが、インフレ調整後、天然ガス価格は現在2012年初頭の10年近くの安値に近づいています。増加-または供給が減少する場合-価格の上昇をもたらす.

投資する方法

石油とガスへの投資には、さまざまな方法でアプローチできます。たとえば、業界を、消費者だけでなく石油およびガス業界自体の他のプレーヤーに製品またはサービスを提供する企業の集まりと考えることができます。.

また、商品として業界にアプローチし、原油、ガソリン、ディーゼル、その他の製品の価格の変化から利益を得ようとすることもできます。.

1.ミューチュアルファンドまたはETF
または、多くの石油およびガスに焦点を当てた投資信託またはETFの株式を購入できます。これらは、商品のスポット価格を直接リスクにさらすことなく、また、ある会社の見通しにあなたの財産を過度に結びつけることなく、商品への実質的なエクスポージャーを得るのに役立ちます.

2.大型株またはADR
これらは、いずれも公開企業を介して石油およびガス市場へのエクスポージャーを得るための2つの方法です-最も明らかなのは、時価総額で測定される世界最大の企業の1つであるExxon-Mobile（NYSE：XOM）です。また、英国石油、ペトロチャイナ、シェブロン、コノコフィリップス、マラソンオイル、ロイヤルダッチシェル、ガスプロム、アナダルコ石油コーポレーションなど、他の企業の株式を購入することもできます。これらの各企業は石油探査を行っており、ブローカーを通じて株式またはADR（American Depositary Receipts）を購入するだけで、直接エクスポージャーを購入できます。.

3.先物契約
石油およびガソリン先物契約などのデリバティブを購入できます。ただし、先物契約は価値がなく頻繁に期限切れになる可能性があるため、これらはリスクを伴う可能性があります.

4.スモールまたはマイクロキャップストックとリミテッドパートナーシップ
小規模な企業やプロジェクトでより直接的な株式ポジションを獲得したい場合は、石油およびガス産業の「フードチェーン」をさらに小規模またはマイクロキャップの株式に、または焦点を絞った限定的なパートナーシップにまで発展させることを検討できます。石油とガスで。これは、より専門的な投資分野であり、ビジネスが上場されていない場合、通常、この種のビジネスへのアクセスのためにこの業界を専門とするブローカーのサービスを利用する必要があります。または、多額の投資がある場合は、私募の機会を得るために会社の経営陣と直接取引することができます.

石油およびガス投資の種類

大まかに言えば、4種類の石油とガスへの投資があります。

1.探索
これらの企業またはプロジェクトは、土地を購入またはリースし、掘削にお金を投資します。彼らが石油を打った場合、投資は10倍以上を完済することができます-会社が事業資金を調達するために借りたお金（レバレッジ）を使用する場合、時にはそれ以上です。そうでない場合、彼らはその特定のプロジェクトに投資したほぼすべてを失う可能性があります。純粋な探査会社は、投資リスクに対する許容度が非常に高い企業に最適です。これらの演劇は非常に投機的です.

2.開発
これらのプロジェクトは、さらなる価値を引き出すことを期待して、実績のある埋蔵量の近くで掘り下げます。これらはやや投機的ではありませんが、1つの土地に対する努力が実を結ぶという保証はありません。.

3.収入
これらのプロジェクトは、実績のある石油およびガスの埋蔵量を超えるリースまたは購入による土地区画の取得を含み、費用以上の収入の安定した流れを作り出すことを目指しています。これは一般に、特に掘削作業と採掘作業に関与する最も安全な方法であり、投機的なプレイというよりも収入の多いプレイです。リスクは、石油または天然ガスが予想よりも早く枯渇することです.

この投資は、受動的所得の流れを求めているが、投資適格債や年金のような他の従来の収入源に投資している人よりも多くのリスクを負うことができる人向けです。.

4.サービスとサポート
これらの企業は、石油およびガス産業にほぼ無制限のサポートサービスを提供しています。例には、輸送、海運および物流会社、パイプライン会社、建設および索具会社、掘削および精製ハードウェアおよび機器メーカー、精製業者、および他の多くが含まれます.

これらの企業への投資は、B2Bサービス、ロジスティクス、テクノロジーなどに関与する他の企業への投資に似ています。これらの投資の中には、利益を上げるために燃料価格を上げることに依存していないものもあります。たとえば、パイプラインは、輸送されたバレルごとに料金を請求することで収益を上げます。彼らは、需要が一貫している限り、燃料価格が上昇するか下降するかに関係なく、ほぼ同じ量を作ります.

石油およびガス投資の長所と短所

長所

多様化. 石油とガスの投資は、歴史的に経済全体に対して有用な多様化要因を提供してきました。ガス価格が上昇すると、経済は減速する傾向があります。これにより、残りの株式と資金がつまずく可能性があります。しかし、石油とガスの価格が上昇すると、石油とガスの在庫が上昇する傾向があります。石油およびガスの在庫にさらされると、石油ショックによる経済の減速からポートフォリオを保護できます。.
利益の可能性. 中小企業やリミテッドパートナーシップへの投資は、大きな成果を上げる場合があります。掘削機が油を打った場合、単一の井戸がその費用の何倍も発生する可能性があり、井戸は長年にわたって配当を支払うことができます.
税制上の利点. 石油およびガスへの投資には、いくつかの税制上の利点があります。たとえば、IRSでは、企業が減価償却費を差し引くことができます。これは、賃貸不動産の減価償却と同様の手当です。これは、一定の手のプロットでの鉱物供給の漸進的な消耗を説明する方法です。上場株はC法人であり、その利益と損失を株主税申告書に渡さないため、上場株の株式を購入する場合、この利益はほとんど見えません。ただし、リミテッドパートナーシップでメンバーシップを購入する場合、これは非常に重要な考慮事項になる可能性があります。枯渇は、キャッシュフローがプラスである資産とお金を失う資産との違いである可能性があります.

短所

ボラティリティ. 石油およびガスへの投資は、特に中小企業への投資の場合、大幅な価格変動の影響を受ける可能性があります。探査（または「ワイルドキャット」）掘削プロジェクトに関与すると、膨大なお金を簡単に失う可能性があります。多様化は石油およびガス投資の鍵です。 50％以上の損失は珍しいことではなく、プロジェクトのすべてを失う可能性があります.
流動性. 通常、大企業の株式を迅速に売却できますが、中小企業の株式の買い手を見つけるのに苦労するかもしれません。場合によっては、会社またはリミテッドパートナーに直接興味を引き戻さなければならない場合があります。これは、非公開の非公開企業と有限責任パートナーシップの場合によく見られます。しばらくお金を縛るつもりがない限り、これらに関与しないでください.
手数料. リミテッドパートナーシップまたは親会社を買収する場合、通常、ブローカーまたは仲介業者に手数料を支払います。これらの手数料は、標準的な株式仲介業者の手数料よりもはるかに大きくなる傾向があり、非常に流動性の低い企業では20％を超えることがあります。ブローカーに送られるお金は、あなたのために働けないお金です.
複雑. 密接に開催されている企業、油井、およびその他の超マイクロキャップの石油およびガスプロジェクトへの関心は、すべての人に適しているわけではありません。石油、ガス、および鉱物の投資を管理する特別な税規則があり、特に税を申告したり、売却時に株式を会計処理する場合に、あなたに影響する可能性のあるリミテッドパートナーシップに固有の規則があります。リスクを負い、長期にわたってお金を預ける立場にある経験豊富な投資家を除き、リミテッドパートナーシップまたはMLP（マスターリミテッドパートナーシップ、公開取引されるリミテッドパートナーシップ）はお勧めしません。ただし、非公開では、非公開取引のリミテッドパートナーシップよりも、MLPの株式を売る方が幸運かもしれません。.

A注意事項

多くのリミテッドパートナーシップの機会は合法ですが、業界には詐欺師の割合もあります。投資を「見逃せない」、リスクなしで大きなリターンを約束する、または投資が有利な少数の人にしか利用できないことをあなたに伝える人に注意してください。そして 決して リミテッドパートナーシップを購入するか、電話で株式を購入する.

少なくとも、目論見書を入手し、独自のデューデリジェンスを行ってください。業界での経験があり、投資するかどうかに既得権を持たない独立した財務アドバイザーを獲得する.

最後の言葉

石油とガスは揮発性です。これらのベンチャーに参加するときは、潜在的なリスクを健全に尊重し、自分のリスク許容度と投資の範囲について自分自身に正直であること.

あなたは長い視野を持つ自然な起業家ですか？ 1つのベンチャーで実質的に失うことはできますか？大きな利益が得られる可能性がある場合、リスクを負う価値はありますか？有限会社、先物、または小規模探検会社の株式の候補者になる可能性があります。彼らがそれを豊かに打つなら、あなたもそうするでしょう。しかし、あなたはそれをすべて失う可能性があります.

ただし、静脈に氷水がない場合は、より一般的な遊びに固執することをお勧めします。たとえば、ExxonMobilやHalliburtonなどの大企業の株式、または石油とガスに焦点を当てた投資信託.

流動性にも注意してください。急いでお金を引き出す必要がある可能性がまったくある場合、リミテッドパートナーシップルートはあなたのためではありません。これらの投資は利益を生む可能性がありますが、何年も一気に資金を閉じ込めることができる人に最適です.