生活のためのデイトレーディング-メリット、リスク、成功方法

それ以来、株式ティッカーは、世界中の取引データを分析および報告できる大規模な電子ネットワークに置き換えられました。このテクノロジーは、投資業界の機能の変化につながっています。今日のランドスケープで最もユニークなポジションの1つは、デイトレーダーのポジションです.

デイトレーディングの定義

定義により、デイトレーディングは、1トレーディングデイ内で1つまたは複数のセキュリティポジションを売買する通常の慣行です。ロングまたはショートのポジションは、一晩保持されません。デイトレーダーは、多くの場合、レバレッジを使用して数千株を取引し、各取引で小額の利益を求めます-1株当たり1ドルまたは2ドル未満の場合が多いです。彼らは、取引期間内の株価の予想される価格の方向性の分析に基づいてポジションを取ります。.

人気のデイトレーディング戦略には以下が含まれます：

• スキャルピング. 多くのデイトレーダーは、手数料、金利費用、諸経費をカバーした後、取引が利益を得るとすぐに売ります。この戦略は、小規模取引の大半が実際に収益性があり、トレーダーが損失を同様に迅速に削減できる限り有効です。.
• フェージング. 多くのトレーダーは、急速な上昇を伴う株式を空売りし、他の投資家がロングポジションをとることを期待しています。空売りと利益を上げている売り手の組み合わせにより、買いと売りの間に不均衡が生じ、在庫が減少します.
• 毎日のピボット. 多くの株式が毎日の範囲で取引されることを想定して、デイトレーダーは低価格（「サポート」レベル）で購入し、高価格（「レジスタンス」レベル）で販売するか、逆にレジスタンスで購入します。サポートの位置に戻る.
• 勢い. トレーダーは、ボリュームが増加して上昇している場合、株式を購入します。彼らは、価格がボリュームに伴って下降傾向にあるときに売ります。ロングポジションまたはショートポジションをとった後も価格の方向性が続くと仮定し、利益を得て取引をクローズできるようにします。.

これらの手法は、株価とデリバティブの間の不整合を利用するためにしばしばデイトレードを行う「裁定取引」トレーダーの手法とは異なります。たとえば、オプショントレーダーは1株あたり50ドルで株取引を識別し、1株あたり45ドルで株を購入するコールオプションはオプションごとに2ドルで販売されます。トレーダーはオプションを購入し、1株当たり47ドル（オプションに2ドルプラスオプションを行使するために45ドル）の株式の所有権を可能にし、50ドルで株式を空売りすることにより、1株当たり3ドルの利益を確保します.

アービトラージの機会は、株式と同等の株式（オプション、転換社債、転換優先株式）の間、または同じ株式のコールオプションとプットオプションの間に存在します。それらは実質的にリスクがないため、裁定取引の機会はプロのトレーダーによって迅速に特定され、悪用されます。規制で定義されているデイトレーダーは、裁定取引の機会を探しているのではなく、その動きを促進する根本的な心理学の解釈に基づいて株式の即時の価格変動を推測しています.

近年、コンピューターは米国の株式市場の大部分を占めています。小規模な商社やデイトレーダーは、大規模な証券会社、ヘッジ会社、その他の機関投資家と競争することはできません。投資された多額の資金により、主要なトレーダーは大量の株式が取引されるより重要な取引所に集中しています-限られた発行済株式を持つ中小企業の株式は、規模の流動性の欠如のために実行可能な取引を行いません。結果として、デイトレーダーと中小企業は、主にこれらの企業の証券を取引します.

生活のためのデイトレード

25歳のマイアミ大学を卒業したディランコリンズは、大学時代にオンラインポーカーをプレイしてスキルを磨き、時には大学の先輩で1泊5,000ドルもの収入を得ていました。彼は現在、フロリダの商社に勤務しており、彼自身と会社の両方の資本金100万ドルを取引しています。彼の推定では、コリンズ氏は普通株の準備または取引のいずれかで週に50〜60時間を費やしています。.

「取引は問題ありません」とディランは報告します。 「ほとんどの日、オフィスに着いたときは本当に興奮しています。私はとても興奮し、自分がやっていることに夢中になったので、休みを取る1年前でした。私にとって、これは夢の仕事です。」コリンズ氏は明らかに賢明であり、大胆不敵でもあります。彼は定期的に1回の取引で自分の純資産の大部分を失う危険性がありますが、間違った面に巻き込まれた場合、それをすべて取り戻すことができると確信しています。彼は、デイトレードは非常にストレスが多いことを認識しており、それが彼のキャリアになることを期待していない-むしろ、最終的に彼が別の分野で成功する起業家になることができる高収入源である.

デイトレードを成功させるために必要なツール

デイトレードは簡単な操作ではありません。利益を上げるにはたくさんのお金が必要です。多くの経験豊富なトレーダーは、少なくとも100,000ドルから始めることを推奨しています。その結果、多くの初日トレーダーは、リスクを冒そうとする過剰な資本を持っているか、個人の努力に資金を提供できるまで、大規模な民間商社の従業員として働いています。.

あなたの立場に関係なく、これらはあなたが成功しなければならないツールです.

1.インフラ

現代のトレーダーは、コンピューター、モニター、ルーター、モデム、および特殊ソフトウェアの組み合わせに依存して、24時間365日体制で市場に遅れをとらないようにしています。彼らは、個々のマーケットメーカー（「ビッド」と「アスク」）のリアルタイムのクォートを提供するレベルII取引サービスにアクセスする必要があります。レベルIIアクセスは、NASDAQメンバーファームおよび登録マーケットメーカーではない人が利用できる最高レベルの情報です。.

アクティブなデイトレーダーは、電子通信ネットワーク（ECN）を使用して、取引ごとにブローカーに手数料を支払うことを回避する必要もあります。主要なECNは、Instinet、SelectNet、およびNYSE Arcaです。メンバーシップは有料であり、承認が必要です。さらに、トレーダーは通常、いくつかのリアルタイムニュースアウトレットを監視して、市場またはそのポジションに影響を与える可能性のある情報を把握します。カスタマイズされたソフトウェアの開発を含まないインフラストラクチャのコストは、毎月数千ドルを費やす可能性があります.

時折、日中取引を行う投資家もおり、レベルIIとECNの関係を確立する代わりに、オンライン証券口座に依存して情報を提供し、取引を実行することを選択しています。ただし、情報が遅れるリスクがあり、ブローカーに依存しているため、追加費用がかかります。フルタイムのデイトレーダーになるつもりなら、情報への即時アクセスと最小限の取引コストが、収益性の高い取引と損失の違いになる可能性があります.

2.実質的な資本

デイトレーダーは、価格が低下することを見越して、空売り-あなたが所有していない株式の売却を行う場合、証拠金勘定を使用する必要があります。理論的には、ショートポジションをカバーする前に株価がどれだけ上昇するかについての上限がないため、ストックショートを販売する場合、無限のリスクを負います。逆に、株価をゼロより低くすることはできないため、株式を購入するリスクは限られています。証拠金勘定は、勘定の現金または株式の価値によって担保された信用枠に似ています。あなたが資金を提供するブローカー-法規制の対象-あなたのストックポジションを取得または維持するために.

SECは、2001年に、証拠金口座で5日間に4回を超える取引を行う人を「パターンデイトレーダー」とするルールを採用しました。開くために2,000ドルの預金を必要とする典型的な証拠金口座とは異なり、NASDAQまたはNYSEに登録されているブローカーディーラーは、日中のトレーダーが空売りを実行していなくても、その日の取引が行われる日には25,000ドルの資本を保持することを要求します。この数値は、空売りかどうかにかかわらず、証拠金取引の最小値でもあります。多くの経験豊富なトレーダーは、100ドルから500ドルの価格帯で株式を売買するのに十分な力を得るために、少なくとも50,000ドルから100,000ドルを推奨しています。.

一度に1,000株を取引する場合、25％のマージンにより200,000ドルから400,000ドルの購買力が得られるため、1〜3株で取引できます。1％の利益を上げるには多数の株式を取得する必要があります取引あたり3％まで。たとえば、$ 20で1,000株の株式取引を購入した場合、総費用は$ 20,007（ストックで20,000ドル、コミッションで7ドル）になります。この例では、購入価格のすべてを提供します.

その日の後半に、1株当たり20.75ドルで株式を売るとします。合計収益は20,743ドル（20,750ドルから7ドルのコミッション）、利益は736ドル（20,743ドルから20,007ドルを引いたもの）です。あなたはお金を借りていないので、取引の合計値の利益率と投資した実際の現金のリターンは同じです：3.6％（$ 736 / $ 20,007）.

performance252取引日ごとにこのパフォーマンスを再現できれば、年間収益はなんと907％になります。年末には、元の20,007ドルの投資から185,000ドル以上がアカウントにあります。こうした高いリターンの可能性は、たとえそのような毎日の結果が繰り返される可能性は低いとしても、デイトレードの魅力です。.

デイトレーダーは、投資の基準が価値ではなく価格のボラティリティであるため、株式、オプション、商品、通貨などのさまざまな市場で営業しています。資本要件は市場ごとに異なりますが、デイトレードの原則はすべてに適用されます。

• ポジションを毎日オープンおよびクローズし、夜間に証券を保持しません
• テクニカル分析に基づいてトランザクションを開始する
• 予想される価格変動を利用するために必要な買いまたは空売り

3.知識

トレーダーは、証券を取引する企業の基本的な価値に関心を持ちません。保有期間が数分で測定される場合、ファンダメンタルズは価格にほとんど影響を与えません。トレーダーは、市場の心理に関心を持っています-個々の株主が売買する際の恐怖と希望です。彼らは価格収益率、市場シェア、または競争のような要因ではなく、それらの感情を表す指標に焦点を当てています.

ニュースが予想外でない限り、事実ではなくうわさが感情を駆り立てます。しかし、それでも、トレーダーは、「インサイダー」が真に必然的なニュースがリリースされる前に行動を開始する可能性があると信じて、ニュースが本当に安全であるかどうかを疑います。要するに、「火事」を叫ぶ行為は、実際の火事よりもトレーダーにより関連している.

コンピューターとソフトウェアを使用して、トレーダーはテクニカル分析に基づいて意思決定を行いますが、その分析には時間の研究と歴史的な個々の株価の動きに精通する必要があります。過去の価格パフォーマンスと関連するシェアの量に基づいて、テクニカルアナリストは広範なチャートを使用して、価格の動きだけでなく、移動平均や相対的な強さなどの傾向を視覚的に表します。デイトレーダーを含む技術者は、チャートで頭と肩、旗、ペナントなどの株価のパターンを探して解釈し、短期および中期の価格の方向性を予測します。.

トレーダーは自分でチャートを作成することはあまりありませんが、プロのチャートサービスに依存して、IQ Chart、MotiveWave、OmniTraderなどの高度なソフトウェアプログラムを使用してリアルタイムのデータと分析を提供します。成功したトレーダーは結果を解釈し、状況の「感じ」に基づいて行動をとり、試行錯誤を通して学習します.

4.経験

「デイトレーディングオンライン入門ガイド」の著者であるトニターナーは、「デイトレードの学習を成功させるには、大学を卒業して学位を取得するまで時間がかかります」と述べています。リスクが伴うため、一部のトレーダーは、潜在的な利益機会を特定し、市場の仕組みを学ぶために、「ペーパートレーディング」から始めることを提案します。多くのブローカーは、これを容易にするために仮想アカウントを作成することができます.

紙の取引が準備できないのは、かなりのお金を危険にさらすという心理的なプレッシャーです。ライオンの飼い慣らしに関する100冊の本を読むことができますが、顔を合わせることがどんなものかを本当に理解することはできません。彼らの初期の経験を思い出して、多くのデイトレーダーはどちらが先に来るのだろうと考えました-彼らのお金を失うか、成功を見つけるか。彼らの悔しさに、多くの人が生計を立てて取引をするより簡単な方法があることを学びました.

5.しつけ

「The Strategic Electronic Day Trader」の著者であるRobert Deelによると、「多くのデイトレーダーはアクションに夢中になっており、お金を稼ぐことは取引の本当の理由とはほとんど関係ありません。これらの個人はトレーダーではなく、ギャンブラーです。アクション中毒者は、アドレナリンラッシュが1回勝つために必要な回数だけ負けます。」事実、デイトレードとギャンブルの関係は非常に強いため、「ギャンブラーアノニマス」には一般的なルールがあり、メンバーは少なくとも18か月間株を保有する必要があります。.

利益または損失を取る決定をする際には規律が重要ですが、デイトレーダーにとって最も難しいことの1つは、条件が適切でない限り、取引を控えることです。それでも、デイトレーディングラジオのトレーダー兼ホストであるジョンクリスコは、「取引から感情を取り除く一連の厳格なルールを開発する必要があります」と述べています。

計画を立ててそれに固執することは、収益性の高いデイトレードにとって重要です。トレーダーが使用するいくつかのルールには、トレードの実行と同時にストップロス注文を行い、損失を投資の固定割合に制限すること、予想されるイベントが発生しない場合に利益または損失に関係なくポジションを閉じること、およびどんな状況でも一晩中ポジションを維持する.

6.コミットメント

デイトレーダーは、取引または取引準備のいずれかで、週に60〜70時間を簡単に過ごすことができます。もちろん、営業時間中は市場に集中して短期的な利益機会を特定する必要があります。.

ただし、それに加えて、収益報告や予測、規制イベント、および自分の立場に影響を与える可能性があるその他のイベントなど、進行中のニュース記事に遅れないようにする必要があります。多くのトレーダーは、翌日の取引セッションに備えて夜を過ごし、利益を上げる可能性のある機会を特定します。最後に、デイトレーダーは、夜と夜に米国で開かれている国際市場で取引することができます.

デイトレーディングの利点

潜在的に莫大な利益に加えて、デイトレードは、感情を管理し、固有の圧力に耐えることができるこれらの希少な個人にとって多くの利点があります。

1. 独立. 多くのデイトレーダーは自営業者であり、自分で働いており、誰にも答えられません。彼らは自分たちの知恵で生き、真の起業家であり、できれば自分の決断の恩恵を享受している.
2. 陶酔. 一人の努力だけで得られる莫大な利益を伴う感情的な高さに匹敵するイベントはほとんどありません.
3. 状態. デイトレーダーは、特定のコミュニティでほぼ神話的な地位を占めています。多くの点で、旧西部の伝説的な「ファストガン」に似ています。.

デイトレードのリスク

利点にもかかわらず、デイトレーダーは多くの財政的および心理的リスクを管理する必要があります。

1. キャピタルロス. 取引の大部分が収益性がある場合でも、取引を開始する前に、ハードウェア、ソフトウェア、初期ニュースサービスなどのかなりの初期費用を支払う必要があります。また、ECN料金（またはトレーダーがECNを使用していない場合は手数料）、利子、リアルタイムニュース料金、財務分析およびチャートパッケージ、通信料などの継続的な費用を維持する必要があります。.
2. 市場の動き. デイトレーダーであり、「Start Day Trading Now」の著者であるMichael Sincereは、市場が前日からいずれかの方向に100ポイント未満しか移動しない場合、お金を稼ぐことは難しいと主張しています。 MoneyBeatによると、2013年はS＆P 500の「最も不安定な年」の1つであり、10.5年以降の平均である0.76％を下回り、平均で0.55％を移動しました。あまりにも多くのトレーダーが追跡する機会が少なすぎます。つまり、機会を認識して行動するのに十分な速さのものだけがお金を稼ぐ可能性が高いことを意味します。取引に遅れると、潜在的な利益が損失に変わる可能性があります.
3. 心理的中毒. ニュージャージーのギャンブル強制評議会のエグゼクティブディレクター、エドルーニーによると、デイトレーディングは「クラックコカインのようなものです。他の種類のギャンブルよりもはるかに中毒的です」。一部の心理学者は、ギャンブラーとデイトレーダーは競争力があり、平均以上の知能を持つ傾向があるという点で似ていると示唆しています.

最後の言葉

短期間で非常に裕福になる可能性は人々をデイトレードに引き付けるものですが、不幸な事実は、失敗、経済的損失、および不況がより可能性の高い結果であるということです。デイトレーダーであり作家でもあるジェームズ・アルテューカーによると、彼はピーク時に1日あたり最大4,000万ドルから5,000万ドルまで取引したと主張しています。「悪い日は世界で最悪の仕事です。私は貿易をし、それは私に逆らうでしょう、そして私は私の心が止まるようにしたかったので、私の血は非常に大きな音を立てることを止めました。デイトレードはあなたからすべてを引き出します。」 Altucher氏は続けて次のように述べています。「フルタイムのデイトレーダーとしてお金を稼ぐのは、小売トレーダーの約5％だけです。成功の確率はわずかです。」

Altschulerは、1,000人のデイトレーダーと、破産しない2人のトレーダーを知っていると主張しています。事前に警告されている.

あなたはリスクにもかかわらずデイトレードに興味がありますか?